Обзоры







Лизинг без первоначального взноса


Лизинг оборудования является наиболее выгодным способом обновления основных фондов. Компания не только получает необходимое оборудование в долгосрочную аренду с правом его последующего выкупа, но также может рассчитывать на значительные налоговые льготы и другие преференции. Но главное преимущество такого продукта — это возможность для предприятия модернизировать свои производственные мощности без значительных единовременных вложений.

Однако на начальном этапе от предприятия все же потребуются вложения. Лизингополучатель должен будет оплатить лизинговой компании первоначальный взнос, размер которого, как правило, составляет 15-30% от полной стоимости. Первоначальный взнос (аванс, авансовый платеж) должен продемонстрировать лизинговой компании платежеспособность клиента. Аванс также выступает гарантией того, что клиент будет исправно платить по договору лизинга. Ведь иначе он потеряет уже перечисленные средства, в частности, первоначальный платеж.

Факторы, которые учитываются при оценке рисков по лизинговой сделке:

  • может ли компания заплатить первоначальный взнос;
  • можно ли будет реализовать предмет лизинга на вторичном рынке, на случай если у лизингополучателя возникнуть проблемы с платежами;
  • может ли клиент предъявить дополнительные гарантии (залог имущество, поручительства платежеспособных лиц).

    • Размер аванса будет зависеть от ликвидности предмета лизинга, то есть от способности его впоследствии продать. Если лизинговое имущество будет сложно реализовать на вторичном рынке, то его рыночная стоимость существенно снизится после заключении договора лизинга. А лизинговая компания рискует столкнуться с ситуацией, когда реализовать его на вторичном рынке будет практически невозможно, что чревато для нее дополнительными убытками. И такие риски будут заложены в конечную стоимость лизинга и отразятся на размере первоначального взноса. Чем выше ликвидность техники, тем меньший аванс потребуют с лизингополучателя.

    Финансовое положение клиента также может влиять на размер первоначального взноса. Хорошие показатели деятельности лизингополучателя могут поспособствовать снижению для него размера аванса до 5-10% от полной стоимости приобретаемого имущества. Тогда как стандартные условия предполагают внесения авансового платежа размером до 30%, а в некоторых случаях и выше.

    Однако в некоторых ситуациях возможно приобретения имущества по договору лизинга и без первоначального взноса. Такой вариант возможен, если:

  • сама лизинговая компания готова пойти на риски и предоставить имущество в лизинг без аванса. Целью может быть привлечение большего числа клиентов. Однако такая щедрость непременно отразиться на конечной стоимости приобретаемого в лизинг имущества, она будет выше, чем по схемам с первоначальным взносом;
  • лизинговая компания может исключить необходимость платить аванс для лояльных клиентов. Если компания имеет положительный опыт общения с лизингодателем (предыдущий договор лизинга обслуживался исправно), тот может при повторном обращении улучшить условия лизингового договора. В частности, предоставить имущество в лизинг без первоначального взноса;
  • финансовое положение клиента устойчиво, показатели деятельности имеют положительную динамику. Такие клиенты входят в число «благонадежных», им могут быть предоставлены особые условия лизинга. В том числе, и лизинг без первоначального взноса. Чтобы прийти к такому решению, лизинговая компания внимательно изучит отчетность и финансовые документы предприятия;
  • приобретаемое имущество должно быть высоколиквидным, тогда лизинговой компании будет его легко реализовать на вторичном рынке, если договор лизинга будет по каким-то причинам расторгнут. К низколиквидному имуществу относится, например,оборудование. Если оно узкоспециализированно, изготовлено под нужды конкретной компании, сложно демонтируется, то продать его будет сложно. Высоколиквидными активами считаются автомобили и спецтехнику. Вторичный рынок для данного имущества хорошо развит, и найти покупателя на бывший в эксплуатации автомобиль, экскаватор, погрузчик или бульдозер не составит труда;
  • клиент может предоставить дополнительное обеспечение, которое гарантирует лизинговой компании выполнение договора лизинга. Такой гарантией может быть любое имущество, находящиеся в собственности предприятия, или поручительство платежеспособного лица.

    • Однако при оформлении лизингового договора без первоначального взноса следует учитывать и недостатки такого варианта. Конечная стоимость приобретаемого имущества напрямую зависит от наличия или отсутствия первоначального взноса. И чем меньше первый взнос, тем выше будут платежи и конечная стоимость лизинга. А если первичный аванс и вовсе отсутствует, то сумма может возрасти в разы.


    Заметки по теме
    • Возвратный лизинг
      Возвратный лизинг — это разновидность лизинга, характеризующаяся тем, что в пределах одного лизингового договора продавец одновременно выступает в качестве лизингополучателя.
    • Лизинг грузовых автомобилей
      Грузовой транспорт для многих компаний выступает в качестве основного средства. Однако покупка грузовиков в собственность далеко не всем предприятиям по карману, а аренда не предоставляет широкого выбора необходимой техники. В таких условиях лизинг грузовых автомобилей приобретает повышенную актуальность.
    • Лизинг оборудования
      Обновление оборудования можно произвести за счет собственных средств или за счет банковского кредита. Однако наиболее простой и выгодный способ — лизинг оборудования (долгосрочная аренда с последующим правом выкупа).
    • Лизинг спецтехники
      Для успешного развития бизнеса необходимо время от времени ее обновлять, а также расширять средства производства за счет покупки новых машин. Для этого можно воспользоваться собственными или заемными средствами, однако наиболее приемлемым вариантом является лизинг спецтехники.
    • Лизинг: расчет платежа
      Лизинговый платеж — это плата за владение и пользование предоставленным по договору лизинга имуществом. Перечисляется лизингополучателем на счет лизинговой компании.